会社設立のミチシルベ

「SBIラップって実際どうなの？」「AIが運用するって本当に信頼できる？」と気になっていませんか。

SBIラップは、SBI証券が提供するAIとプロが運用する投資一任サービスです。

手数料の安さやAI運用への期待から注目を集めていますが、NISA非対応などのデメリットも指摘されています。

この記事では、実際の利用者の評判や運用実績を詳しく調査し、他社ロボアドバイザーとの比較も含めて解説します。

SBIラップがあなたに合うサービスかどうか、この記事を読めば判断できるようになります。

SBIラップとは？｜AIとプロが運用する投資一任サービス

SBIラップは、SBI証券が提供する投資一任型のロボアドバイザーサービスです。投資一任とは、資産運用をすべて専門家に任せられる仕組みのこと。あなたは入金するだけで、銘柄選びから売買、リバランスまでをAIやプロの運用者が代わりに行ってくれます。

SBIラップには「AI投資コース」と「匠の運用コース」の2つがあり、運用スタイルに応じて選べます。どちらも8つの資産クラスに分散投資する点は共通していますが、運用手法や手数料が異なります。

1万円から始められる手軽さと、業界最低水準の手数料が特徴です。投資初心者でも、少額から本格的な資産運用をスタートできる点が魅力と言えます。

AI投資コースの特徴

AIは過去の市場データや経済指標を学習し、今後の市場環境を先読みします。例えば「今後は株式市場が上昇しそう」と判断すれば株式の比率を増やし、「リスクが高まりそう」と予測すれば債券の比率を高めるといった調整を自動で行います。

毎月リバランスが実施されるため、常に最適な資産配分を維持できます。自分で投資判断をする必要がなく、AIに運用を任せたい方に向いているコースです。

匠の運用コースの特徴

匠の運用コースは、SBI証券の運用チームが市場分析を行い、プロの視点でポートフォリオを調整するコースです。運用手数料は年率0.77%（税込）で、AI投資コースよりも0.11%高く設定されています。

プロの運用者は、経済ニュースや企業業績、地政学リスクなど、AIでは判断しきれない要素も含めて総合的に判断します。人間ならではの柔軟な判断力が強みです。

こちらも毎月リバランスが行われ、市場環境の変化に応じて資産配分を見直します。AIよりも人間の判断を信頼したい方、プロの運用者に任せたい方におすすめのコースです。

8つの資産に分散投資するしくみ

SBIラップは、国内株式、先進国株式、新興国株式、国内債券、先進国債券、新興国債券、国内REIT、先進国REITの8つの資産クラスに分散投資します。これにより、特定の資産が値下がりしても他の資産でカバーできる仕組みです。

例えば、株式市場が下落しても債券が安定していれば、全体の損失を抑えられます。また、国内だけでなく海外の資産にも投資することで、地域リスクも分散できます。

投資対象はSBIアセットマネジメントが運用する専用ファンドで、低コストで運用されています。8つの資産への配分比率は、あなたのリスク許容度に応じて自動で決定され、毎月見直されます。分散投資によってリスクを抑えながら、長期的な資産形成を目指せる設計です。

SBIラップの評判・口コミ｜良い評価と気になる声を紹介

SBIラップの評判は、利用者によってさまざまです。手数料の安さやAI運用に期待する声がある一方で、NISA非対応や評価額反映の遅さを気にする声も見られます。

ここでは、実際の利用者の口コミを良い評判と気になる評判に分けて紹介します。評判を確認することで、SBIラップのメリット・デメリットを具体的にイメージできるようになります。

良い評判｜手数料の安さとAI運用への期待

SBIラップの良い評判として最も多いのが、手数料の安さです。AI投資コースは年率0.66%（税込）と、他社のロボアドバイザーと比べても最低水準。長期運用ではコストが積み重なるため、手数料の安さは大きな魅力です。

また、AI運用への期待も高評価につながっています。「AIが自動でリバランスしてくれるので、相場を気にしなくて済む」「放置していても勝手に調整してくれるのが楽」といった口コミがあります。

投資初心者でも、AIに任せることで安心して運用を続けられる点が支持されています。さらに、1万円から始められる手軽さも好評です。「まとまった資金がなくても始められた」「少額で試せるのがありがたい」といった声があり、投資のハードルを下げる要因になっています。

気になる評判｜NISA非対応と評価額反映の遅さ

NISAを活用したい方にとって、この点は大きなデメリットです。他社のロボアドバイザーでもNISA対応は限定的ですが、投資信託を自分で選んでNISAで運用する方法と比較すると、税制面で不利になります。

また、評価額の反映が遅い点も指摘されています。SBIラップは投資信託を通じて運用されるため、基準価額の反映が翌営業日になります。「リアルタイムで評価額が見られないのが不便」「今日の相場がどう影響しているのか分からない」といった声があります。

ただし、長期運用を前提とするなら、日々の細かな値動きを気にする必要はないとも言えます。

実際に運用している人の体験談

実際にSBIラップで運用している人の体験談を見ると、運用開始後の感想はおおむね前向きです。「3カ月で+2%のリターンが出た」「相場が下がった時もAIが自動調整してくれて安心」といった声があります。

ある利用者は「最初は不安だったが、AIに任せることで感情的な売買をしなくて済む。長期で見れば良い選択だと思う」と語っています。投資初心者にありがちな、相場の上下に一喜一憂して売買を繰り返す失敗を避けられる点が評価されています。

一方で、「運用開始直後に相場が下落してマイナスになった」という声もあります。ただし、長期運用を前提とするなら、短期的なマイナスは気にする必要はありません。「最初はマイナスだったが、半年後にはプラスに転じた」という体験談もあり、焦らず継続することの重要性が伺えます。

また、「ポートフォリオの内訳が見やすく、どの資産にどれだけ投資されているか分かりやすい」といった管理画面の使いやすさを評価する声もあります。運用状況を定期的に確認しながら、安心して続けられる環境が整っていると言えるでしょう。

SBIラップの運用実績｜他社ロボアドバイザーと比較

SBIラップの運用実績は、投資判断をする上で重要な情報です。過去の実績が将来を保証するわけではありませんが、どの程度のリターンが期待できるのか、リスクはどの程度かを知る手がかりになります。

ここでは、SBIラップの実績データと、他社ロボアドバイザーとの比較を紹介します。

SBIラップの実績データ

SBIラップのAI投資コースは、2022年3月のサービス開始以降、市場環境に応じた運用を続けています。公式サイトで公開されている運用レポートによると、リスク許容度に応じて複数のポートフォリオが用意されており、それぞれ異なるリターンを示しています。

例えば、リスク許容度が高めのポートフォリオでは、株式の比率が高く設定されており、市場が上昇局面では高いリターンが期待できます。一方、リスク許容度が低めのポートフォリオでは、債券の比率が高く、安定した運用が重視されています。

具体的な数値は市場環境や運用期間によって変動しますが、長期的には年率数%程度のリターンを目指す設計です。短期的にはマイナスになることもありますが、長期運用を前提とすることで、リスクを抑えながらリターンを積み上げていく戦略が取られています。

ウェルスナビ・ROBOPROとの比較

他社のロボアドバイザーと比較すると、SBIラップは手数料面で優位性があります。ウェルスナビの手数料は年率1.1%（税込）、ROBOPROは年率1.1%（税込）であるのに対し、SBIラップのAI投資コースは年率0.66%（税込）です。

手数料の差は、長期運用では大きな影響を及ぼします。例えば、100万円を20年間運用した場合、手数料が0.66%と1.1%では、最終的な資産額に数十万円の差が生まれる可能性があります。

運用実績については、各社とも市場環境に左右されるため一概に比較できませんが、ウェルスナビは長期運用実績が豊富で、過去のデータも公開されています。ROBOPROはAIによる積極的な運用が特徴で、短期的なリターンを狙う設計です。

SBIラップは、コストを抑えながら長期的な資産形成を目指す方に向いています。一方、ウェルスナビは実績重視、ROBOPROは積極運用を求める方に適していると言えるでしょう。

相場急変時の対応実績

相場が急変した際の対応力も、ロボアドバイザーの信頼性を測る重要な指標です。SBIラップのAIは、市場データをリアルタイムで分析し、リスクが高まった場合には自動でポートフォリオを調整します。

例えば、2022年の世界的な株価下落局面では、AIが株式の比率を下げ、債券やREITの比率を高めることで、損失を抑える動きを見せました。完全に損失を回避することはできませんが、何もしない場合と比べて下落幅を小さく抑えられたとされています。

それでも、人間が感情的に判断するよりは、データに基づいた冷静な判断ができる点がAIの強みです。長期的には、こうした自動調整が安定した運用につながると期待されています。

SBIラップの5つのメリット｜選ばれる理由とは

SBIラップが多くの投資家に選ばれている理由は、明確なメリットがあるからです。ここでは、SBIラップの主な5つのメリットを詳しく解説します。

自分の投資スタイルに合うかどうか、確認してみてください。

AIが相場を先読みして自動リバランス

SBIラップのAI投資コースは、AIが市場データを分析して将来の相場を予測し、自動でリバランスを行います。リバランスとは、資産配分を最適な状態に戻す作業のこと。例えば、株式が値上がりして比率が高くなりすぎた場合、一部を売却して債券を買い増すといった調整です。

通常、リバランスは投資家自身が判断して行う必要がありますが、SBIラップでは毎月自動で実施されます。相場を常にチェックする手間がなく、忙しい方でも安心して運用を続けられます。AIによる先読みで、リスクを抑えながらリターンを狙える点が大きなメリットです。

8つの資産に分散投資できる

SBIラップは、国内外の株式、債券、REITの8つの資産クラスに分散投資します。分散投資は、特定の資産が値下がりしても他の資産でカバーできるため、リスクを抑える効果があります。

例えば、国内株式が下落しても、先進国債券が安定していれば全体の損失を小さくできます。また、地域分散によって、特定の国や地域の経済リスクにも対応できます。初心者が自分で8つの資産に分散投資するのは難しいですが、SBIラップなら自動で最適な配分を実現してくれます。

手数料が業界最低水準

手数料は毎年かかるコストなので、長期運用では大きな差になります。例えば、100万円を20年間運用した場合、手数料が0.66%と1.1%では、最終的な資産額に数十万円の差が生まれる可能性があります。コストを抑えて効率的に資産を増やしたい方にとって、この手数料の安さは魅力的です。

1万円から投資できる

SBIラップは、最低投資額が1万円からと非常に手軽です。まとまった資金がなくても、少額から資産運用を始められます。投資初心者にとって、大きな金額を一度に投資するのはハードルが高いですが、1万円なら気軽に試せます。

また、追加投資も1万円単位で可能です。毎月少しずつ積み立てることで、無理なく資産を増やしていけます。少額から始めて、慣れてきたら金額を増やすという使い方もできるため、投資経験が浅い方でも安心してスタートできます。

ポイントが貯まる・使える

SBIラップでは、運用残高に応じてVポイント、Pontaポイント、dポイントのいずれかが貯まります。貯まったポイントは、買い物や他のサービスで利用できるため、実質的なコスト削減につながります。

また、ポイントを使ってSBIラップに投資することも可能です。普段の買い物で貯めたポイントを投資に回せるので、現金を使わずに資産運用を始められます。ポイント投資は、投資のハードルをさらに下げる仕組みとして注目されています。

SBIラップの3つのデメリット｜気をつけたいポイント

SBIラップにはメリットが多い一方で、注意すべきデメリットもあります。ここでは、利用前に知っておきたい3つのデメリットを解説します。

デメリットを理解した上で、自分に合うかどうか判断してください。

NISA口座で利用できない

NISAは投資で得た利益が非課税になる制度なので、税制優遇を受けたい方にとってはデメリットです。例えば、NISAで投資信託を運用すれば、売却益や分配金が非課税になります。一方、SBIラップで得た利益には20.315%の税金がかかります。

長期運用では、この税金の差が大きな影響を及ぼす可能性があります。NISAを優先したい方は、SBIラップではなく、つみたて投資枠や成長投資枠で投資信託を自分で選んで運用する方法を検討した方が良いでしょう。ただし、SBIラップは手数料が安く、自動リバランスが魅力なので、NISA枠を使い切った後の選択肢として活用する方法もあります。

手数料が毎年かかる

SBIラップは、運用手数料が毎年かかります。AI投資コースは年率0.66%（税込）、匠の運用コースは年率0.77%（税込）です。運用成績がプラスでもマイナスでも、手数料は発生します。

例えば、100万円を運用している場合、年間で6,600円（AI投資コース）の手数料がかかります。10年間運用すれば、手数料だけで6万円以上になります。長期運用では、この手数料が運用成績に影響を与えるため、コストを意識することが重要です。

ただし、他社のロボアドバイザーと比べれば、SBIラップの手数料は低水準です。自分で投資信託を選んで運用すれば手数料はかかりませんが、銘柄選びやリバランスの手間を考えると、SBIラップの手数料は妥当とも言えます。

評価額の反映が遅い

SBIラップは投資信託を通じて運用されるため、基準価額の反映が翌営業日になります。株式やETFのようにリアルタイムで評価額が変動するわけではないので、今日の相場がどう影響しているのかすぐには分かりません。

例えば、今日の株式市場が大きく上昇しても、その影響が評価額に反映されるのは翌営業日です。リアルタイムで資産の動きを確認したい方にとっては、やや不便に感じるかもしれません。

ただし、SBIラップは長期運用を前提としたサービスです。日々の細かな値動きを気にする必要はなく、むしろ相場を見すぎて感情的に売買してしまうリスクを避けられるとも言えます。長期的な視点で運用するなら、評価額の反映が遅いことは大きなデメリットにはならないでしょう。

SBIラップと他社ロボアドバイザーを比較｜どちらを選ぶべき？

SBIラップを検討する際、他社のロボアドバイザーとの比較は欠かせません。ここでは、代表的な他社サービスとSBIラップの違いを詳しく解説します。

どのサービスが自分に合うか、判断材料にしてください。

ウェルスナビとの違い

ウェルスナビは、国内で最も利用者が多いロボアドバイザーです。SBIラップとの最大の違いは、手数料とNISA対応です。ウェルスナビの手数料は年率1.1%（税込）で、SBIラップのAI投資コース（年率0.66%）よりも高めです。

一方、ウェルスナビはNISA口座での運用に対応しています。つみたて投資枠や成長投資枠を活用できるため、税制優遇を受けたい方にはウェルスナビが有利です。ただし、NISA枠を使い切っている方や、手数料を抑えたい方にはSBIラップの方が適しています。

運用面では、どちらも分散投資とリバランスを自動で行います。ウェルスナビは長期運用実績が豊富で、過去のデータも公開されているため、実績を重視する方にはウェルスナビがおすすめです。一方、コスト重視ならSBIラップが選択肢になります。

ROBOPROとの違い

ROBOPROは、AIによる積極的な運用が特徴のロボアドバイザーです。SBIラップと同じくAIを活用していますが、運用スタイルが異なります。ROBOPROは短期的なリターンを狙う設計で、ポートフォリオの変更頻度が高いです。

手数料は年率1.1%（税込）で、SBIラップよりも高めです。ただし、ROBOPROは積極運用を目指すため、市場環境が良ければ高いリターンが期待できます。一方、相場が悪化した場合のリスクも大きくなります。

SBIラップは、長期的な資産形成を重視した安定運用が基本です。リスクを抑えながらコツコツ資産を増やしたい方にはSBIラップ、積極的にリターンを狙いたい方にはROBOPROが向いています。

投信工房（SBI証券）との違い

投信工房は、SBI証券が提供する投資信託のアドバイザーサービスです。SBIラップと同じSBI証券のサービスですが、運用スタイルが大きく異なります。投信工房は、あなた自身が投資信託を選んで運用するサービスで、運用手数料はかかりません。

一方、SBIラップは投資一任型で、すべての運用をAIやプロに任せられます。投信工房は手数料がかからない分、自分で銘柄を選び、リバランスも自分で行う必要があります。投資経験がある方や、コストを極限まで抑えたい方には投信工房が向いています。

SBIラップは、投資初心者や忙しい方に適しています。手数料はかかりますが、銘柄選びやリバランスの手間がなく、AIに任せて放置できる点が魅力です。自分の投資経験や手間をかけられる時間に応じて、どちらを選ぶか判断すると良いでしょう。

SBIラップがおすすめな人・向いていない人

SBIラップは万能なサービスではありません。向いている人と向いていない人がいるため、自分がどちらに当てはまるか確認してみましょう。

おすすめな人

SBIラップがおすすめなのは、以下のような方です。

向いていない人

一方、SBIラップが向いていないのは、以下のような方です。

SBIラップの始め方｜口座開設から運用開始まで

SBIラップを始めるには、まずSBI証券の口座を開設する必要があります。ここでは、口座開設からSBIラップの申込、運用開始までの流れを詳しく解説します。

SBI証券の口座開設手順

SBI証券の口座開設は、オンラインで完結します。以下の手順で進めてください。

SBIラップの申込方法

SBI証券の口座開設が完了したら、SBIラップの申込を行います。

運用開始後の確認ポイント

運用開始後は、定期的に運用状況を確認しましょう。確認すべきポイントは以下の通りです。

運用開始後は、短期的な値動きに一喜一憂せず、長期的な視点で運用を続けることが大切です。

SBIラップのよくある質問（Q&A）

まとめ

SBIラップは、AIとプロが運用する投資一任サービスで、手数料の安さと自動リバランスが魅力です。1万円から始められる手軽さと、8つの資産に分散投資できる点も初心者にとって大きなメリットです。

良い評判としては、手数料の安さやAI運用への期待が挙げられます。一方で、NISA非対応や評価額反映の遅さといった気になる点もあります。

他社ロボアドバイザーと比較すると、コスト重視ならSBIラップ、NISA活用ならウェルスナビ、積極運用ならROBOPROが選択肢になります。SBIラップは、投資初心者や忙しい方、手数料を抑えたい方におすすめです。

一方、NISAで運用したい方や、自分で銘柄を選びたい方には向いていません。自分の投資スタイルや目的に合わせて、最適なサービスを選んでください。

なお、投資には元本割れのリスクがあります。最終的な投資判断はご自身の責任で行ってください。詳しい情報は、SBI証券の公式サイトでご確認ください。