会社設立のミチシルベ

2024年から始まった新NISAには、「つみたて投資枠」と「成長投資枠」の2つの枠が用意されています。この2つの枠にはどのような違いがあるのか、どちらを選べばいいのか迷っている方も多いのではないでしょうか。

新NISAでは、この2つの枠を併用できるようになり、投資の自由度が大きく広がりました。

年間投資枠や投資対象商品、購入方法など、それぞれに異なる特徴があります。

この記事では、つみたて投資枠と成長投資枠の違いを詳しく解説し、あなたに合った使い分け方をご紹介します。

自分の投資スタイルや目的に合わせて、新NISAを最大限に活用しましょう。

成長投資枠と積立投資枠の違いは？｜3つのポイントで比較

新NISAのつみたて投資枠と成長投資枠には、主に3つの大きな違いがあります。年間投資枠の規模、投資対象商品の範囲、そして購入方法の柔軟性です。

この3つのポイントを理解することで、自分に合った投資枠を選べるようになります。まずは基本的な違いを表で確認しましょう。

金融庁:NISA特設ウェブサイト

年間投資枠の違い｜120万円と240万円

つみたて投資枠の年間投資枠は120万円、成長投資枠は240万円です。つまり、成長投資枠の方が年間で2倍の金額を投資できます。

月々の投資額で考えると、つみたて投資枠は月10万円まで、成長投資枠は月20万円までとなります。両方を併用すれば、年間で最大360万円まで非課税で投資することが可能です。

金融庁:新しいNISA

投資対象商品の違い｜金融庁認定商品と幅広い商品

つみたて投資枠で購入できる商品は、長期・積立・分散投資に適していると金融庁が認めた投資信託とETFに限定されています。具体的には、購入手数料が無料で、信託報酬も低めに設定された商品が対象です。

一方、成長投資枠では、つみたて投資枠の対象商品に加えて、より幅広い投資信託や個別株式、ETF、REITなどに投資できます。ただし、整理・監理銘柄、信託期間20年未満の投資信託、毎月分配型の投資信託、デリバティブ取引を用いたレバレッジ型ファンドなどは除外されています。

アセットマネジメントOne:新NISAの成長投資枠とは

購入方法の違い｜積立のみと一括投資も可能

つみたて投資枠は、その名の通り「積立投資専用」の枠です。毎月や毎週など、定期的に一定額を購入する方法でのみ投資できます。

成長投資枠では、積立投資だけでなく、自分の好きなタイミングで一括投資することも可能です。「今が買い時」と判断したときに、まとまった資金を一度に投資できる柔軟性があります。

また、成長投資枠でも積立投資を選択できるため、つみたて投資枠と同じように定期的にコツコツ投資することもできます。購入方法の自由度が高いのが、成長投資枠の大きな特徴と言えるでしょう。

池田泉州銀行:新NISAのつみたて投資枠と成長投資枠の違い

積立投資枠とは？｜特徴と仕組みを解説

つみたて投資枠は、長期・積立・分散投資による資産形成を目的とした非課税投資枠です。2023年までのつみたてNISAを引き継ぐ枠として、2024年からの新NISAに設けられました。

投資初心者でも始めやすいように設計されており、金融庁が定めた基準を満たす商品のみが対象となっています。ここでは、つみたて投資枠の基本情報と特徴を詳しく見ていきましょう。

積立投資枠の基本情報

つみたて投資枠の年間投資枠は120万円で、非課税保有期間は無期限です。2023年までのつみたてNISAでは年間40万円、非課税保有期間20年という制限がありましたが、新NISAでは大幅に拡充されました。

非課税保有限度額は、成長投資枠と合わせて1,800万円です。つみたて投資枠だけを使う場合は、月10万円を15年間積み立てることで、1,800万円の非課税枠を使い切ることができます。

三菱UFJ銀行:つみたて投資枠とは

対象商品は金融庁認定の投資信託

つみたて投資枠で購入できる商品は、金融庁が定める基準を満たした投資信託とETFに限られています。具体的には、購入手数料がかからず（ノーロード）、信託報酬が一定水準以下で、分配頻度が毎月でないものなどが条件です。

これらの基準により、長期投資に適した低コストの商品が厳選されています。投資信託の本数は証券会社によって異なりますが、主要なネット証券では200本以上の商品から選べます。

対象商品が限定されているため、「どの商品を選べばいいか分からない」という投資初心者の方でも、比較的選びやすいのが特徴です。インデックスファンドを中心に、バランス型ファンドなども含まれており、自分の投資目的に合った商品を見つけやすくなっています。

金融庁:NISA特設ウェブサイト

ドルコスト平均法でリスクを抑える

つみたて投資枠では、定期的に一定額を購入する「ドルコスト平均法」という投資手法を活用できます。この方法では、価格が高いときには少ない口数を、価格が安いときには多い口数を自動的に購入することになります。

結果として、購入価格が平準化され、高値掴みのリスクを軽減できます。市場のタイミングを読む必要がないため、投資の知識や経験が少ない方でも始めやすい投資方法と言えます。

また、一度設定すれば自動で積立が継続されるため、日々の値動きに一喜一憂せず、長期的な視点でコツコツと資産を増やしていけます。時間を分散することで、市場の短期的な変動の影響を受けにくくなるのが、ドルコスト平均法の大きなメリットです。

金融庁:投資の基本

成長投資枠とは？｜特徴と仕組みを解説

成長投資枠は、2023年までの一般NISAを引き継ぐ形で設けられた非課税投資枠です。つみたて投資枠よりも年間投資枠が大きく、投資対象商品も幅広いのが特徴です。

積立投資だけでなく一括投資もできるため、市場の状況を見ながら自分の判断で投資したい方に適しています。ここでは、成長投資枠の基本情報と特徴を詳しく解説します。

成長投資枠の基本情報

成長投資枠の年間投資枠は240万円で、つみたて投資枠の2倍の規模です。非課税保有期間は無期限で、非課税保有限度額は1,200万円までとなっています。

ただし、この1,200万円は、つみたて投資枠と合算した総額1,800万円の一部です。つまり、成長投資枠だけを使う場合は1,200万円が上限ですが、つみたて投資枠と併用すれば合計1,800万円まで非課税で投資できます。

2023年までの一般NISAでは年間投資枠が120万円、非課税保有期間が5年間という制限がありましたが、新NISAでは年間投資枠が2倍に拡大され、非課税保有期間も無期限になりました。これにより、より長期的な視点で投資戦略を立てられるようになりました。

金融庁:新しいNISA

投資信託・ETF・個別株など幅広い商品

成長投資枠では、つみたて投資枠の対象商品に加えて、より幅広い投資信託や個別株式、ETF、REITなどに投資できます。国内株式だけでなく、米国株式や中国株式などの外国株式も購入可能です。

投資信託では、つみたて投資枠で選べない商品も対象になります。例えば、積極的な運用を目指すアクティブファンドや、特定のテーマに投資するテーマ型ファンドなども選択肢に含まれます。

個別株式に投資できる点も、成長投資枠の大きな特徴です。自分が応援したい企業の株式を購入したり、配当金や株主優待を楽しんだりすることもできます。IPO（新規公開株式）やPO（公募増資・売出）も対象となっており、投資の選択肢が大きく広がります。

このように、成長投資枠では自分の投資スタイルや目的に合わせて、より自由度の高い投資が可能になっています。

楽天証券:成長投資枠

成長投資枠で購入できない商品もある

成長投資枠は幅広い商品に投資できますが、新NISAの目的である「安定的な資産形成」に適さない一部の商品は除外されています。

これらは長期保有に不向きと判断されています。特にレバレッジ型ファンドは値動きが非常に激しくなる傾向があるため、成長投資枠の対象外となっています。

アセットマネジメントOne:新NISAの成長投資枠とは

積立投資枠のメリット・デメリット

つみたて投資枠には、投資初心者でも始めやすいメリットがある一方で、投資の自由度が制限されるというデメリットもあります。ここでは、つみたて投資枠の長所と短所を詳しく見ていきましょう。

メリット｜少額から始められて長期投資に最適

つみたて投資枠の最大のメリットは、少額から無理なく投資を始められる点です。多くの証券会社では、月100円や月1,000円といった少額から積立投資を設定できます。まとまった資金がなくても、毎月の余裕資金で資産形成を始められます。

また、対象商品は購入手数料が無料で、信託報酬も低めに設定されています。投資コストを抑えながら運用できるため、長期投資において有利です。金融庁が定めた基準を満たす商品のみが対象なので、初心者でも安心して選びやすいのも魅力です。

さらに、一度設定すれば自動で積立が継続されるため、投資のタイミングを考える必要がありません。ドルコスト平均法により、購入価格が平準化され、高値掴みのリスクを軽減できます。日々の値動きに一喜一憂せず、長期的な視点でコツコツと資産を増やしていける点が、つみたて投資枠の大きなメリットと言えるでしょう。

非課税保有期間が無期限なので、時間をかけてじっくりと資産を育てることができます。

常陽銀行:新NISAのつみたて投資枠と成長投資枠の違い

デメリット｜年間投資枠が少なく商品が限定される

つみたて投資枠のデメリットは、年間投資枠が120万円と、成長投資枠の半分である点です。まとまった資金を一度に投資したい場合や、年間で多額の投資を行いたい場合には、つみたて投資枠だけでは不十分な可能性があります。

また、投資対象商品が金融庁認定の投資信託とETFに限定されているため、個別株式やREIT、幅広い投資信託には投資できません。自分で銘柄を選んで投資したい方や、より積極的な運用を目指したい方には、選択肢が限られていると感じるでしょう。

さらに、購入方法が積立投資のみに限定されている点も、デメリットの1つです。「今が買い時」と判断したタイミングで一括投資することができないため、市場の状況を見ながら柔軟に投資したい方には不向きな可能性があります。

常陽銀行:新NISAのつみたて投資枠と成長投資枠の違い

成長投資枠のメリット・デメリット

成長投資枠には、投資の自由度が高く幅広い商品に投資できるメリットがある一方で、商品選びの難しさや一括投資のタイミングが難しいというデメリットもあります。ここでは、成長投資枠の長所と短所を詳しく見ていきましょう。

メリット｜投資枠が大きく商品選択の自由度が高い

成長投資枠の最大のメリットは、年間投資枠が240万円と大きく、つみたて投資枠の2倍の金額を投資できる点です。まとまった資金を投資したい方や、年間で多額の投資を行いたい方にとって、大きな魅力となります。

また、投資対象商品が幅広い点も大きなメリットです。投資信託だけでなく、個別株式、ETF、REITなど、多様な商品に投資できます。自分が応援したい企業の株式を購入したり、配当金や株主優待を楽しんだりすることも可能です。

購入方法の柔軟性も魅力の1つです。積立投資だけでなく、自分の好きなタイミングで一括投資することもできます。市場の状況を見ながら「今が買い時」と判断したときに、まとまった資金を投資できる自由度があります。

さらに、成長投資枠でもつみたて投資枠の対象商品を購入できるため、つみたて投資枠で年間120万円を使い切った後、同じ商品をさらに購入することも可能です。投資の選択肢が広がり、自分の投資スタイルに合わせた運用ができる点が、成長投資枠の大きなメリットと言えるでしょう。

三井住友銀行:新NISAの成長投資枠とは

デメリット｜一括投資はタイミングが難しい

成長投資枠のデメリットは、商品選択の自由度が高い分、どの商品を選べばいいか判断が難しい点です。個別株式やETF、幅広い投資信託から選ぶ必要があるため、投資の知識や経験が少ない方には、選択が難しく感じられる可能性があります。

また、一括投資ができる点は自由度が高い一方で、投資のタイミングを見極める必要があります。高値で購入してしまうと、その後の価格下落で含み損を抱えるリスクがあります。市場の動向を読むのは専門家でも難しいため、投資初心者にとってはハードルが高いでしょう。

さらに、成長投資枠だけを使う場合、非課税保有限度額が1,200万円までに制限される点もデメリットです。つみたて投資枠と併用しなければ、1,800万円の非課税枠を最大限に活用できません。

マニュライフ生命:NISAの成長投資枠とつみたて投資枠を比較

どっちを選べばいい？｜タイプ別の選び方

つみたて投資枠と成長投資枠、どちらを選べばいいのか迷っている方も多いでしょう。実は、新NISAでは両方を併用できるため、「どちらか一方を選ぶ」必要はありません。

ここでは、あなたの投資スタイルや目的に合わせて、どの枠をどのように活用すればいいのかをご紹介します。自分に当てはまるタイプを確認してみましょう。

積立投資枠が向いている人

つみたて投資枠が向いているのは、投資初心者の方や、リスクを抑えながら安定的に資産形成したい方です。金融庁認定の商品のみが対象なので、「どの商品を選べばいいか分からない」という方でも、比較的選びやすくなっています。

また、少額から始めたい方にも適しています。月1,000円や月3,000円といった無理のない金額から積立投資を始められるため、まとまった資金がなくても資産形成をスタートできます。

さらに、日々の値動きに一喜一憂したくない方や、投資に時間をかけたくない方にもおすすめです。一度設定すれば自動で積立が継続されるため、手間がかかりません。長期的な視点でコツコツと資産を増やしていきたい方に、つみたて投資枠は最適な選択肢と言えるでしょう。

成長投資枠が向いている人

成長投資枠が向いているのは、まとまった資金を投資したい方や、年間で多額の投資を行いたい方です。年間240万円まで投資できるため、ボーナスや退職金などのまとまった資金を非課税で運用できます。

また、個別株式に投資したい方や、自分で銘柄を選んで投資したい方にも適しています。配当金や株主優待を楽しみたい方、応援したい企業の株式を購入したい方にとって、成長投資枠は魅力的な選択肢です。

さらに、投資の知識や経験がある程度ある方や、市場の状況を見ながら柔軟に投資したい方にもおすすめです。一括投資のタイミングを自分で判断できる方にとって、成長投資枠の自由度の高さは大きなメリットとなります。

両方を併用するのがおすすめな人

実は、多くの方にとって、つみたて投資枠と成長投資枠の両方を併用するのが最もおすすめです。両方を活用することで、それぞれのメリットを享受しながら、デメリットを補い合うことができます。

例えば、つみたて投資枠で安定的な積立投資を行いながら、成長投資枠で個別株式やより積極的な運用を目指す投資信託に投資するという使い分けができます。リスクとリターンのバランスを取りながら、効率的な資産形成が可能になります。

三井住友トラスト・アセットマネジメント:新NISAの成長投資枠

両方を併用できる？｜使い分けの戦略

新NISAの大きな特徴は、つみたて投資枠と成長投資枠を同時に併用できる点です。2023年までのNISAでは、つみたてNISAと一般NISAのどちらか一方しか選べませんでしたが、新NISAでは両方を自由に使い分けられます。

ここでは、両方を併用する際の具体的な戦略や活用例をご紹介します。自分のライフステージや投資目的に合わせて、最適な使い分け方を見つけましょう。

積立投資枠と成長投資枠は併用できる

新NISAでは、つみたて投資枠と成長投資枠を同時に利用できます。両方を併用すれば、年間で最大360万円（つみたて投資枠120万円+成長投資枠240万円）まで非課税で投資することが可能です。

併用の方法は自由で、両方とも積立投資にすることもできますし、つみたて投資枠で積立投資を行いながら、成長投資枠で一括投資を行うこともできます。また、同じ商品をつみたて投資枠と成長投資枠の両方で購入することも可能です。

金融庁:新しいNISA

年代別の活用例｜20代・30代の場合

20代・30代の方で長期投資が可能な場合、つみたて投資枠を中心に活用する方法がおすすめです。例えば、毎月5万円をつみたて投資枠で積み立てると、年間60万円、30年間で1,800万円の非課税枠を使い切ることができます。

若い世代は投資期間を長く取れるため、時間を味方につけた資産形成が可能です。ドルコスト平均法により、購入価格が平準化され、長期的には市場の短期的な変動の影響を受けにくくなります。

また、最初は月1万円から始めて、収入が増えた段階で積立額を増額していく方法も有効です。新NISAでは非課税保有期間が無期限なので、無理に年間投資枠を使い切る必要はありません。自分の資産状況に応じて、柔軟に積立額を調整できます。

余裕資金がある場合は、成長投資枠で個別株式に投資したり、つみたて投資枠で選べない商品に投資したりすることも検討しましょう。両方を併用することで、バランスの取れた資産形成が可能になります。

三井住友トラスト・アセットマネジメント:新NISAの成長投資枠

ボーナスを活用した使い分け例

ボーナスを投資資金に回せる方は、つみたて投資枠と成長投資枠を組み合わせた活用方法がおすすめです。例えば、毎月5万円をつみたて投資枠で積み立て（年間60万円）、ボーナス月に成長投資枠で15万円ずつ投資する（年間30万円）という方法があります。

この場合、つみたて投資枠で60万円×20年=1,200万円、成長投資枠で30万円×20年=600万円となり、合計1,800万円の非課税枠を20年間で使い切ることができます。

成長投資枠では、つみたて投資枠で選べない商品に投資したり、個別株式を購入したりすることも可能です。ボーナス月にまとまった金額を投資することで、投資の選択肢が広がります。

三井住友トラスト・アセットマネジメント:新NISAの成長投資枠

旧NISAから新NISAへの変更点

2024年から始まった新NISAは、2023年までの旧NISA（つみたてNISAと一般NISA）から大きく変わりました。制度が恒久化され、非課税保有期間が無期限になるなど、より使いやすい制度に生まれ変わっています。

ここでは、旧NISAから新NISAへの主な変更点を詳しく見ていきましょう。すでに旧NISAを利用している方も、これらの変更点を理解することで、新NISAをより効果的に活用できます。

非課税保有期間が無期限になった

旧NISAでは、つみたてNISAが20年間、一般NISAが5年間という非課税保有期間の制限がありました。期間終了時には、売却するか課税口座に移管するかを選択する必要がありました。

新NISAでは、この非課税保有期間が無期限になりました。つまり、いつまでも非課税で保有し続けることができます。期間終了を気にせず、長期的な視点でじっくりと資産を育てることが可能になったのです。

この変更により、投資戦略の自由度が大きく広がりました。値上がりを待つ時間的余裕ができたため、短期的な価格変動に一喜一憂せず、長期的な資産形成に集中できます。

三菱UFJ銀行:つみたて投資枠とは

年間投資枠と非課税保有限度額が拡大

旧NISAでは、つみたてNISAが年間40万円、一般NISAが年間120万円でした。新NISAでは、つみたて投資枠が年間120万円、成長投資枠が年間240万円に拡大され、両方を併用すれば年間360万円まで投資できるようになりました。

非課税保有限度額も大幅に拡大されています。旧NISAでは、つみたてNISAが800万円（40万円×20年）、一般NISAが600万円（120万円×5年）でしたが、新NISAでは1,800万円まで非課税で保有できます。

この拡大により、より多くの資産を非課税で運用できるようになり、資産形成の効率が大きく向上しました。

金融庁:新しいNISA

つみたてNISAと一般NISAの併用が可能に

旧NISAでは、つみたてNISAと一般NISAのどちらか一方しか選べませんでした。年ごとに切り替えることはできましたが、同じ年に両方を利用することはできませんでした。

新NISAでは、つみたて投資枠と成長投資枠を同時に併用できるようになりました。これにより、安定的な積立投資と、より積極的な投資を組み合わせた、バランスの取れた資産形成が可能になります。

具体的な金額でシミュレーション｜いくら投資すると何年で枠を使い切る？

新NISAの非課税保有限度額1,800万円を使い切るには、何年かかるのでしょうか。ここでは、具体的な投資額でシミュレーションし、どのくらいの期間で非課税枠を活用できるのかを見ていきます。

自分の投資可能な金額に近いケースを参考にして、資産形成の計画を立ててみましょう。

月3万円積立の場合｜何年で枠を使い切る？

月3万円をつみたて投資枠で積み立てる場合、年間で36万円の投資となります。この場合、1,800万円の非課税枠を使い切るには、1,800万円÷36万円=50年かかる計算です。

ただし、新NISAでは非課税保有期間が無期限なので、50年かけてゆっくりと非課税枠を使い切ることも可能です。若い世代であれば、長期的な視点で資産形成を進められます。

また、途中で収入が増えた段階で積立額を増やすこともできます。例えば、最初の10年間は月3万円、その後は月5万円に増額すれば、より早く非課税枠を活用できます。無理のない範囲で、自分のペースで積立額を調整することが大切です。

月5万円積立+ボーナス投資の場合

月5万円をつみたて投資枠で積み立て（年間60万円）、ボーナス時に成長投資枠で年2回、各15万円を投資する（年間30万円）場合を考えてみましょう。この場合、年間の投資額は合計90万円です。

1,800万円÷90万円=20年となり、20年間で非課税枠を使い切ることができます。つみたて投資枠で60万円×20年=1,200万円、成長投資枠で30万円×20年=600万円という配分です。

この方法では、つみたて投資枠で安定的な積立投資を行いながら、成長投資枠でボーナスを活用した投資ができます。ボーナス月にまとまった金額を投資することで、投資の選択肢が広がり、より柔軟な資産形成が可能になります。

1800万円の非課税枠を最速で埋める方法

1,800万円の非課税枠を最速で使い切るには、年間投資枠360万円（つみたて投資枠120万円+成長投資枠240万円）をフル活用する必要があります。この場合、1,800万円÷360万円=5年で非課税枠を使い切ることができます。

具体的には、つみたて投資枠で月10万円を積み立て（年間120万円）、成長投資枠で月20万円を投資する（年間240万円）という方法です。月30万円を投資できる資金力があれば、5年間で非課税枠を最大限に活用できます。

また、非課税枠を早く使い切ることが必ずしも良いわけではありません。自分の資産状況やライフプランに合わせて、無理のない投資計画を立てることが最も重要です。

三菱UFJeスマート証券:NISAの上手な使い分け術

よくある質問｜成長投資枠と積立投資枠について

まとめ

新NISAのつみたて投資枠と成長投資枠には、年間投資枠、投資対象商品、購入方法という3つの大きな違いがあります。つみたて投資枠は年間120万円で金融庁認定の投資信託のみ、積立投資専用です。成長投資枠は年間240万円で幅広い商品に投資でき、積立・一括どちらも選択できます。

投資初心者やリスクを抑えたい方には、つみたて投資枠が適しています。まとまった資金を投資したい方や、個別株式に投資したい方には、成長投資枠がおすすめです。ただし、多くの方にとって、両方を併用するのが最も効果的な資産形成の方法と言えるでしょう。

新NISAでは、非課税保有期間が無期限になり、年間投資枠も大幅に拡大されました。つみたて投資枠と成長投資枠を同時に利用できるため、投資の自由度が大きく広がっています。自分のライフステージや投資目的に合わせて、柔軟に活用することが大切です。

1,800万円の非課税枠を最大限に活用するには、両方の枠を組み合わせた計画的な投資が必要です。月々の積立額やボーナス時の投資額を調整しながら、無理のない範囲で資産形成を進めていきましょう。途中で戦略を変更することもできるため、状況に応じて柔軟に対応できます。

なお、投資には元本割れのリスクがあります。ご自身の投資目的やリスク許容度に合わせて、慎重にご検討ください。詳しくは各証券会社や金融機関にご確認いただくか、専門家にご相談されることをおすすめします。